投资,如果往后看30年,你会投资哪些行业?以什么依据来预测未来30年的发展趋势?
如果你投资银行业,肯定亏不了多少钱,但是也赚不了多少钱,因为中国的银行业已经是全球最厉害的。如果你投资资源行业,大概率没有发展潜力,因为中国的资源以进口为主,比如铁矿石、铜煤等等都需要大量进口。现在的A股市场,与全球成熟市场相比较,差距最大的行业只有三个:医药、消费、科技。差距越大代表着潜力越大,发展空间越大,所以这三个行业的市值规模与中国的经济体量和发展不匹配,那么这就是价值洼地。而医药行业里只看好中成药,消费行业里看好乳制品,科技行业里看好高端制造业。
1、中成药。
随着中国老龄化社会的来临,人口老龄化导致未来医药的需求端会大幅增加,老龄化趋势下,需求最多的药品就是三大慢性病的用药。而对三大慢性病最有效的又是那些经历了时间考验的中华老字号中成药。因为中医药大都没有彻底的创新,都是老方子的再利用、老技术的再改良,都是经历了几百年上千年的检验而流传下来的传统药方,最关键的是对身体的副作用小。
比如同仁堂的安宫牛黄丸,可以治疗心脑血管疾病,也可以治疗中风昏迷、脑膜炎、脑出血等等。又比如治疗心脏病的中成药还有速效救心丸,在心脏病急救药排行中,速效救心丸始终排在第一位。至于为什么不看好化学药?其实理由也很简单,中国没有真正的创新药企业,也没有这样的创新环境,中国很多的化学药企业都是走仿制路线,而仿制药行业最后的结局一定是走向衰落。
大品牌代表企业:同仁堂、白云山、云南白药、片仔癀、达仁堂、上海医药等等。
2、乳制品。
消费行业里,一直比较看好乳制品这个赛道,是因为目前中国平均每个人消费的乳制品很低,远不及发达国家的水平,甚至不到发达国家的三分之一,所以乳制品这个赛道在未来还有很大的发展空间。同时,现在的乳制品并不单单就是牛奶这一种产品,整个行业也在快速发展和创新,来迎合不同年龄段的消费者的需求,比如老年人用来补充蛋白质的奶食品,将乳制品制作成奶洛棒来迎合儿童的口味等。
当然很多人可能心里还是有顾忌,牛奶行业在十几年前暴雷过三聚氰胺事件,但也正是这次事件让国内的乳制品行业的竞争格局趋于稳定,龙头企业的集中度越来越高。这些龙头企业在未来几十年都会有着十足的发展空间和潜力。
大品牌代表企业有伊利股份、蒙牛、光明乳业、六个核桃等等。
3、高端制造业。
任何一个国家的经济要发展,必须依靠强大的实体经济,而高端制造业是是实体经济的关键,是立国之本,更是强国必经之路。一个国家要从制造业大国走向制造业强国,必须走高端制造业之路,必须走国产替代化之路。未来30年国家经济要想再次腾飞,进入二次元发展期,那么高端制造业绝对会是最重要的支柱产业之一。
另外随着老龄化趋势的来临,人口红利逐步消失,高端制造业就显得尤为重要,以科技创新和自动化去促进生产,去提高生产效率,这些都是高端制造业发展的必然方向。
代表性企业:大族激光、先导智能、汉威科技、柯力传感等等。
写在最后,哪里有差距,哪里就有发展空间和增量机会,差距代表了增长潜力,而投资就是在增长的行业中选择最优秀的企业。